UBS จะจ่ายค่าปรับจำนวน 387 ล้านดอลลาร์เพื่อสะสางความยุ่งเหยิงที่เอ้อระเหยที่ Credit Suisse ซึ่งเป็นคู่แข่งด้านการธนาคารของสวิสที่ได้รับบาดเจ็บซึ่งได้รับในปีนี้
ค่าปรับที่ออกพร้อมกันโดยหน่วยงานกำกับดูแลในสหรัฐอเมริกาและอังกฤษ เกี่ยวข้องกับการที่ Credit Suisse รับทราบถึง “ความล้มเหลวขั้นพื้นฐานของการจัดการและการควบคุม” ในปี 2020 และ 2021 ซึ่งนำไปสู่การสูญเสีย 5.5 พันล้านดอลลาร์จากการล่มสลายของลูกค้ารายเดียว บริษัทการลงทุน Archegos Capital Management เหตุการณ์ดังกล่าวช่วยทำลายความเชื่อมั่นในเครดิตสวิสอายุ 166 ปีและบอกล่วงหน้าถึงการดูดซับเข้าสู่ยูบีเอสในที่สุด
การที่ยูบีเอสถูกทิ้งให้อยู่ในร่างกฎหมายนี้เป็นเครื่องย้ำเตือนถึงความเสี่ยงที่ต้องยอมรับภายใต้แรงกดดันจากทางการสวิส เพื่อช่วยเหลือเครดิตสวิสมูลค่า 3.2 พันล้านดอลลาร์ ข้อตกลงดังกล่าวจะเพิ่มราคาการครอบครองมากกว่าร้อยละ 10 และทำให้ยูบีเอสต้องแบกรับมาตรการหลายอย่างที่ออกคำสั่งโดยหน่วยงานกำกับดูแลเพื่อป้องกันไม่ให้เกิดความสูญเสียดังกล่าวซ้ำอีก
นอกเหนือจากการจัดตั้ง “สำนักงานแก้ไข” ภายในเพื่อตรวจสอบสาเหตุของข้อผิดพลาดในการกำกับดูแลแล้ว UBS จะต้องยื่นรายงานความคืบหน้าเป็นประจำต่อหน่วยงานของสหรัฐฯ ธนาคารกลางสหรัฐสั่ง. หน่วยงานกำกับดูแลยังสั่งให้ยูบีเอส “แก้ไขข้อบกพร่องที่มีมาอย่างยาวนานเพิ่มเติมในโครงการบริหารความเสี่ยงอื่นๆ ที่การดำเนินงานของเครดิต สวิส ในสหรัฐอเมริกา”
ยูบีเอสกล่าวในแถลงการณ์ว่าจะใช้ “วินัยในการดำเนินงานและการบริหารความเสี่ยง” ในการดำเนินงานที่รวมกัน
การล่มสลายของ Archegos ในเดือนมีนาคม พ.ศ. 2564 ทำให้ Wall Street ตกตะลึงเพราะเป็นบริษัทที่อยู่ภายใต้การควบคุมที่จัดการเฉพาะทรัพย์สินส่วนตัวของ Bill Hwang ผู้ก่อตั้งและทรัพย์สินจากครอบครัวของเขา
บริษัทมีพอร์ตโฟลิโอหุ้นและเครื่องมือทางการเงินที่เข้มข้นซึ่งทำให้คุณ Hwang สามารถขยายการเดิมพันของเขาด้วยเลเวอเรจนอกสายตาของสาธารณชน เงินที่ยืมมาส่วนใหญ่มาจาก Credit Suisse และธนาคารไม่สามารถเรียกเก็บเงินได้เมื่อ Archegos ล่มสลาย
ธนาคารอื่น ๆ ก็สูญเสียเงินจากความล้มเหลวของ Archegos แต่ Credit Suisse เป็นผู้แพ้ที่ใหญ่ที่สุด
